万字长文，读懂东南亚医疗保健市场（上篇）

相比较规模庞大，发展更加成熟的中国或欧美市场而言，东南亚作为新兴市场，其医疗保健行业还存在更多痛点难点：基础设施有待完善、人均收入有待提高、医疗保健技术有待提高等，但这将使私人医疗服务提供商以及科技公司有更多发展空间。与此同时，AI、大数据等数字化技术也为东南亚医疗保健业的进一步发展带来了新机遇。因此，东南亚医疗保健与健康科技具有相当潜力。

医疗保健，也可称为医疗卫生或健康照护，是通过预防、诊断、治疗的方式指对人们的疾病、创伤、和其他身心障碍来进行改善。从产业的角度来看，医疗保健是一个庞大而多元的产业，包括提供医疗服务、生产和销售医疗设备和药品、开发医疗技术、以及提供与健康相关的管理和支持服务。随着越来越多科技公司的参与，医疗保健服务的生态也包括健康科技、医疗科技、生物科技、医药科技等领域。

近年来，随着东南亚的经济发展，该地区中等收入人群增长、人均寿命提高，对更广泛更高质量医疗服务有着越来越多的需求。世卫组织曾指出，东南亚11个国家中有6个国家面临卫生人力资源的严重短缺，与世卫组织其他区域相比，东南亚的绝对短缺程度最高。2014年，世卫组织将东南亚区域的全民健康覆盖确定为区域优先事项，重点是卫生人力资源和基本药物。根据世卫组织发布的《东南亚全民健康覆盖区域战略》，经过近十年的发展，目前印尼、马来西亚、菲律宾、新加坡、泰国和越南80%以上的人口都享受全民保健计划。

除此之外，民众在疫情之后增加了对公共卫生、数字技术以及医疗科技的关注，也将在未来改变东南亚医疗健康产业的面貌。目前，东南亚主要六国的医疗保健概况与特点如下：

新加坡：新加坡的医疗保健系统在服务质量和治疗选择方面名列世界前茅。而且相比其他发达经济体的医疗保健系统，新加坡成本也相对较低。公共卫生部门在新加坡的医疗保健服务中占主导地位，占二级和三级医疗的市场份额的80%，但仅占初级医疗部门的20%。2021年，新加坡的卫生支出占GDP的比例为4.2%。

泰国：泰国拥有稳定的公共医疗体系。泰国不允许非泰国籍的医疗保健专业人员在泰国医疗系统工作，因此其人力供应相对单一。除了首都曼谷以外地区的医生外，医护人员没有严重短缺。泰国是医疗旅游首选目的地，而外国患者的治疗几乎完全在私立医院，并且集中在相对较少的顶级私立医院中，其中大部分位于曼谷。2021年，泰国的卫生支出占GDP的比例为3.7%。

马来西亚：私立医疗机构在对新设施和技术的投资方面已经超过了公共卫生部门。但与公立医院相比，选择私立医疗机构的患者比例要小得多。与此同时，马来西亚老龄化较为明显，且在公共卫生方面有登革热等传染病以及高血压、糖尿病等慢性疾病的挑战。2021年，马来西亚的卫生支出占GDP的比例为4.2%

越南：近年来，得益于越南经济的高速发展，以及新兴中产阶级的壮大，其医疗保健市场不断增长。同时，越南政府也欢迎外国投资者，在线医疗以及居家照护市场增速最快。越南医疗保健系统对现代化的医疗人才与设备需求不断上升。2021年，越南的卫生支出占GDP的比例为约4.8%。

印尼：人口庞大的印尼也是东南亚最大的医疗保健市场。印尼的医疗体系在城市地区相对较发达，但在偏远地区仍然面临挑战，卫生服务的普及性是印尼政府关注的焦点之一。近年来，远程在线医疗也在印尼得到越来越广泛的应用。2021年，印尼的卫生支出占GDP的比例为2.9%。

菲律宾：菲律宾的公私混合医疗保健系统较为分散，在资金和人员方面私立医疗机构比公共系统更加发达。2016年，菲律宾的私立医院占比约有65%。截至2018年，菲律宾卫生总支出增长12.1%，占GDP的4.4%。对医疗支出贡献最大的医疗服务包括：医院、医疗用品供应商、零售商和门诊护理，分别占43.9%、27.2%和8.7%。就业和社会保险缴款水平的提高刺激了医疗保健支出的强劲增长。

尽管东南亚医疗保健行业正在不断发展，但目前需要应对的问题并不少，仅靠公立医疗机构以及政府的扶持并不足以完全解决这些痛点。根据对东南亚的经济社会的发展预期，东南亚各国在医疗保健方面，可能会出现或面临如下问题：

1. 老龄化。随着东南亚地区经济发展，中等收入人口的增长与生活水平的提高，人均寿命的预期也将不断提高。根据The Global Economy对1960年到2021年的数据进行采样后的统计显示，东南亚地区11国人均寿命为72.06岁，其中最高的国家是新加坡，为83.44岁，最低为缅甸65.67岁。根据联合国经济及社会理事会2022年的数据，东南亚地区60岁以上的人口约占总人口的11.1%。而在整个亚太地区，东南亚的生育率下降也非常明显，从1955年-1960年每名妇女6.1个子女下降到2015年-2020年每名妇女2.2个子女。人均寿命的提高与生育率的下降，这将不可避免地带来人口老龄化的问题，慢性病管理、长期护理服务、高质量的养老医疗服务的需求将随之而来。

2. 肥胖带来的慢性疾病与健康问题。由于经济发展带来的中等收入人口增加以及城市化，东南亚地区的就业人群将越来越多的进入现代化的写字楼办公室工作，从而久坐不动，加之生活水平提高带来更高的营养水平，将共同带来肥胖问题，从而导致的糖尿病、心血管疾病等慢性病，以及颈椎病等健康问题。

3. 仿制药、廉价医疗器械。东南亚地区大部分国家仍然是发展中国家，人均收入水平仍然较低，医疗成本对普通民众和政府的负担较重。尤其在农村与偏远地区，医疗服务的普及仍是一个挑战，因此廉价医疗器械与仿制药会有需求。根据德勤发布的《东盟与新加坡医疗保健前景展望》，在2012年至2017年间，东南亚地区仿制药的市场份额从58%增长至63%。与此同时，由于海关系统的相对薄弱，东南亚地区的假冒药品与保健品的泛滥也是一大挑战。

4. 医疗人才短缺。全球各国都面临医疗人才短缺的问题，东南亚也不例外。据GlobalData调查显示，医疗保健行业持续受到专业人才供需日益不匹配的影响，其中“缺乏特定技能和人才”这一因素占比达43%。而根据世卫组织统计，预计到2030年，全球和东南亚区域卫生工作者短缺将分别为1800万和690万，这意味着全球40%的卫生工作者短缺将发生在东南亚地区。但与此同时，人员的短缺也意味着人工智能与自动化技术将越来越多参与到医疗保健服务当中。

与此同时，全民覆盖的公共医疗保健在东南亚的实现还存在以下因素的制约：

1. 政府支出水平较低。根据世卫组织2010年提供的统计数据，在马来西亚、菲律宾、印尼、越南和老挝，分配给卫生的政府预算不到总预算的9%。由于社会弱势群体依赖公共资金，因此政府医疗支出低将会造成医疗成本向医疗保健服务提供者以及患者转移，导致医疗贫困，这是实现全民健康覆盖的一大障碍。

2. 依赖外部资金与税收。东南亚国家的公共卫生的资金一方面来源于税收，而税收取决于经济增长；另一方面，则依赖外部资金以及捐助，而公共卫生需求又可能与捐助或外部资金的使用方案不一致。因此，其医疗基金的可持续性存在限制。

3. 医疗条件的不平衡。东南亚国家的城市化进程不一，基础设施与医疗条件在地区上存在差异。同时，医疗保险在不同水平的医疗机构的覆盖也存在差异，年龄与社会经济地位的福利差异也进一步放大了这一问题。

4. 流行病学转变。在诸如东南亚地区的新兴地区与市场，医疗水平的提高使得地区的流行病学从传染病向非传染性疾病转变，而以慢性病为主的非传染性疾病需要更多医疗资源，这将增加政府的医疗保健开支。同时，医疗卫生技术的发展也增加了公共医疗保健的成本。

因此，在公共医疗保健受到制约的情况下，患者可能转向寻求私人医疗服务，寻求更快捷、高效和高质量的医疗体验，促进私人医疗市场的增长，这将给创业者与投资者带来新的机遇。与此同时，新冠疫情也对东南亚的医疗保健产业产生了巨大的影响。

1.  数字化的医疗服务。新冠疫情导致的社交隔离加速数字化医疗服务的应用。视频问诊、远程医疗监控、线上查询诊疗检查结果、乃至AI分诊或聊天机器人的应用已经越来越广泛，消费者或患者也越来越习惯于数字化的医疗服务。与此同时，医学影像、化验与实验室也将受到数字化技术发展的影响，进而出现与医院的分离的趋势。

2. 对初级医疗的重视。新冠疫情爆发后，公共卫生服务中初级医疗的重要性得到了重视，各国也正在建设初级医疗系统，使医疗保健服务降本增效以及更广泛的触达。同时，疫情也提高了公众对初级医疗重要性的认识。例如新加坡在2023年宣布了Healthier SG plan的公共医疗计划，鼓励居民参加初级医疗实践；印尼卫生部长也表示，初级医疗是印尼医疗改革的六大支柱之一。

3. 家庭医疗保健与护理。疫情导致的社交隔离，也推动了家庭医疗服务的发展。由于地区差异导致医疗条件的不平衡，老年患者的出行不方便等问题，使得东南亚患者对更加舒适的家庭医疗更加偏好。此外，数字化医疗技术的发展，也将推动这一领域的持续发展。与此同时，由于老年人口增加的趋势，足不出户更加方便的医疗服务更受青睐，并且减少对以医院为中心的护理模式的依赖。

综合来看，目前作为发展中地区以及新兴市场的东南亚地区，其医疗保健服务的质量目前仍然受到经济水平的制约。但随着经济发展，东南亚居民对高质量医疗保健服务的需求将会逐渐上升，其医疗保健业也将呈现出老龄化社会的特点。此外新冠疫情的也对公共卫生产生了巨大影响，并加速私人医疗领域的发展。无论是创业者与投资者，在选择赛道时这些新的趋势都非常值得关注。

尽管东南亚医疗保健行业仍处于早期发展阶段，但随着该地区数字化进程提速，不少医疗保健科技公司也在近年涌现。

在医疗保健科技创业领域，新加坡和印尼无疑是东南亚最为引人注目的两个国家。新加坡以其科技的最先进和卓越的医疗保健系统而著称，而印尼则以其庞大的人口市场和医疗保健科技初创公司的激增而备受瞩目。这两个国家在医疗保健创新方面的合作和竞争为整个东南亚地区的医疗保健生态系统注入了强大的动力。

虽然新加坡和印尼在医疗保健科技领域领先，但其他东南亚国家却面临技术水平和人口数量的限制，导致医疗保健创业生态相对滞后。然而，一些东南亚国家的医疗保健科技公司于2017年前后崛起，他们对本地市场的深刻了解为他们的发展奠定了坚实基础。

在医疗保健细分领域，远程医疗成为科技公司的主打。通过在线平台连接医生和患者，解决了看病预约、线上问诊和线上购药等问题。例如，在Good Doctor上，用户可以进行在线问诊、在健康商城购买药品，并预约线下合作医院的医生。Diri Care则提供由认证医生提供的快速健康评估、个性化治疗处方以及经过临床验证的产品，用户能够在两小时内获得服务。

医疗AI技术的广泛应用进一步加强了医疗机构对患者病历和问诊需求的处理和分析能力，也通过大数据生成定制化的医疗保健方案，提高了基础医疗效率。特别是在ChatGPT等AI技术在2023年的迅猛发展下，医疗保健领域将迎来新的变革。

除了提高整个医疗系统的效率外，一些东南亚医疗保健公司还在尝试通过技术和穿戴设备提升治疗水平和医疗检测效率，特别是在慢性病管理方面，如呼吸疾病、糖尿病、心血管疾病、肾病和老年痴呆。Aevice Health是一家位于新加坡的科技公司，其首席执行官Adrian Ang表示：“在东南亚地区，解决慢性呼吸系统疾病是一个重要且尚未充分开发的机遇。” 东南亚的医疗保健科技公司正积极探索这一领域，努力提供更先进、更智能的医疗解决方案，以满足不断增长的患者需求。这种创新和发展势头无疑将为整个地区的医疗保健行业带来更多机遇和挑战。

根据相关研究估计，东南亚地区有超过7%的人口（约4850万人）患有慢性呼吸系统疾病，其中哮喘和慢性阻塞性肺疾病（COPD）是最常见的慢性呼吸系统疾病。仅在印尼，患有哮喘的人口超过4.5%（约1120万人），而患有COPD的人数为480万。有关部门预计，在烟雾或森林火灾期间，呼吸系统恶化的情况可能会加剧。

近年来，东南亚地区的许多国家在对抗慢性疾病方面采取了积极的行动。如印尼首先进行了配备可穿戴设备以监测健康状况的试点计划，已取得良好效果。而Aevice Health则通过尖端专有算法，提供的AeviceMD监测系统利用智能可穿戴听诊器持续监测，早期识别呼吸系统恶化风险，从而预防再次住院或急诊就医。这种创新技术在改善患者生活质量和减轻医疗系统负担方面发挥了积极的作用。

然而，医疗保健科技的发展不仅仅局限于慢性疾病领域。随着东南亚中高收入人群的扩大，追求心理健康也逐渐成为企业和个人的重要目标。在2020年前后，专注心理健康的东南亚医疗保健科技公司不断涌现。这些公司主要关注企业员工的心理健康问题，通过App和视频等数字化方式提供心理辅导和治疗，为员工提供全方位的心理健康支持。这一趋势显示出医疗保健科技在关注全人健康的同时，不断拓展领域，为不同层面的健康需求提供全面解决方案。

另一边，东南亚的健康科技行业的技术水平也在不断提高，涌现出一批基因技术领域的企业，如NalaGenetics、Nusantics、Gene Solutions等。其中NalaGenetics专注于对亚洲人群进行基因检测来减少药物不良反应并提高药效，Nusantics则专注于开发基因组和微生物研究以满足健康生活的各种需求，可见东南亚的健康科技企业正致力于将基因技术应用于亚洲人的用药乃至于日常生活，并且将基因技术进一步本土化，使得高端的基因技术在亚洲人的日常保健当中也具备更高的可及性。

此外，生物制药和医药科技领域也在东南亚医疗保健行业中占据着重要地位。Etana成为东盟地区首家拥有mRNA技术的制药公司，这一技术不仅缩短了新疫苗的研发时间，使疫苗产品在短短两个月内完成研发并准备进入临床试验阶段。“Etana作为一家印尼生物制药初创企业，始终致力于提供优质、实惠和创新的生物制药产品，服务于印尼和其他东南亚国家的患者。Etana旨在应对东南亚市场（包括疫苗）在肿瘤学和其他危及生命的疾病方面的挑战。我们相信这些生物产品可以为人们提供更好的治疗并大大改善医疗保健，” Etana总裁Nathan Tirtana说。

不仅如此，东南亚吸引了全球医药巨头前来设厂生产。作为亚洲最大的生物医药产业集群之一，新加坡吸引了诺华（Novartis）、辉瑞（Pfizer）、赛诺菲（Sanofi）等生物医药企业在新加坡设立亚太地区总部、大型制造工厂或研发中心。在全球前10大高收益药物制造中，就有4种是在新加坡生产的。截至2021年4月，全球领先制药商赛诺菲（Sanofi）集团宣布未来五年将在新加坡投资4亿欧元（约合31亿元人民币）建设疫苗生产中心，通过先进的制造和数字技术实现产能突破。这一投资计划不仅提升了新加坡在全球医疗保健领域的地位，也为该地区的疫苗生产注入了新的活力。这一举措将有望加速新疫苗研发和生产，为东南亚地区及全球范围内的公共卫生提供更为可靠的支持。

《万字长文，读懂东南亚医疗保健市场（下篇）》将于明晚推出，敬请留意，主要内容包括：

• 东南亚医疗科技投资，本地VC是投资主力

• 对比中美市场，东南亚医疗保健正在奋起直追

• 东南亚医疗保健有哪些新机会？